人的一生時間有限，隨著年齡的增長，我們不可能一輩子都依靠勞動來賺取收入，那麼該怎麼做，才能確保下半輩子不會受到金錢的束縛，越活反而越有錢呢？
只要在年輕時做好資產配置的規劃，將每個月辛苦賺來的薪水做適當的分配進行投資，透過時間的催化，讓資產達到持續增長的目的，就能確保我們退休之後在收入下降的情況下也有錢花。
這篇文章和大家介紹資產配置的概念，以及在不同人生階段該怎麼按照自己的財務狀況、風險承受度、投資目標等規劃資產配置。
什麼是資產配置？
資產配置（Asset Allocation）指的是將資產做分配，投資到不同資產類別，藉由分散投資來達到分散風險的目的；並且在投資組合中每一項投資標的與其他的投資標的之間，必須存在差異，才能達到分散風險的目的。
投資人根據自身風險承受度、投資時間、資產狀況及投資目標，選擇最適合自己需求的投資組合做分配。
資產（Asset）類別大致可以分為股票、債券、外匯、不動產、原物料商品及收藏藝術品…等。不過最常被使用來加入資產配置的標的是股票、固定收益（Fixed Income）這兩項。
股票（Equity）：藍籌股、股息股、價值股、成長股、小型股、美股、台股、馬股等
固定收益（Fixed Income）：政府債券、公司債券、可轉換債券、債券型基金、定期存款等
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為什麼資產配置那麼重要？
對多數資產不多的人來說，或許會認為資產配置是有錢人才要做的事情，但真的是這樣嗎？
以股債的資產配置來說，目的是為了降低資產的波動性。沒有人能夠準確預測意外何時會出現。事先做好股票和固定收益的比例分配，在面臨突如其來的意外時，能夠降低股市大跌所造成的衝擊，讓投資組合具有更好的穩定性。
股票與固定收益本身的相關性及連動性不高，因此以股債作為投資組合配置，經常能夠達到互補與平衡的效果。只要做好資產配置，就能夠帶來更加穩健的投資績效。
建立資產配置策略的3個步驟
Step 1：根據個人財務狀況、年紀、風險承受度及投資目標，來決定一個適合自己的股票配置與固定收益（Fixed Income）配置的投資組合。
Step 2：根據步驟一所建立的股票與固定收益資產比例，挑選出適合的標的。
最簡單的方式就是選擇代表性的指數型股票基金（ETF），既能像股票一樣直接在交易市場進行交易，同時也擁有像基金一樣的架構模式，達到分散投資風險的目的。
Step 3：徹底執行資產配置的規劃，並在每半年或一年時，執行資產再平衡（asset rebalancing）的動作，把目前現有的投資部位，調整回到當初設定的配置比例，以更好地控制投資組合的風險。
不同年齡階段的資產配置策略
決定資產配置時，年齡是一項重要考量因素。隨著年紀越大，相對能承擔的風險越小。因此，規劃股票與固定收益的比例配置，最常見也是最簡單的方法就是根據年齡來決定。
| 年齡 | 積極型 | 保守型 |
| 青年期（20-30嵗） | 債券 20% 股票 80% | 債券 30% 股票 70% |
| 壯年期（30-45嵗） | 債券 25% 股票 75% | 債券 35% 股票 65% |
| 中年期（45-60嵗） | 債券 40% 股票 60% | 債券 50% 股票 50% |
| 高年期（60嵗以上） | 債券 70% 股票 30% | 債券 80% 股票 20% |
青年期（20~30歲）
這個階段的年輕人，剛從學校畢業踏入職場，在經濟上變得比以往自由。求學階段經濟來源大多依賴父母，所以多數剛踏入職場的年輕人，最常犯的錯誤就是不懂儲蓄的重要性。有多少錢就花多少錢，甚至常常透支，成為月光族。
因此，在這個階段想累積財富就必須先培養儲蓄的習慣，並學習投資理財的方法。
年輕人最大的本錢在於時間，擁有充足的時間去嘗試任何投資方法。
但是，多數人投資經驗不足，且不了解自己的個性適合哪種投資方式，也不清楚自己風險承受度是多少，因此在初期投資時，往往會較容易犯錯和蒙受虧損。
不過，在進行投資的過程中就算失敗、虧損，也容易因為本身投入的資金較少，再一次把本金賺回來的速度較快。
因此，20歲至30歲的年輕人風險承受度較高，能夠將資金比重配置在投資風險較高的股票比例較多，通常以70%股票與30%債券做為投資組合。
壯年期（30~45歲）
告別青年期之後，這個階段通常也是最花錢的時期，像是結婚、買車及買房等。多數人開始多數人成家立業；在職場上大多已經確立職涯方向，且具有一定的專業性，正處於衝刺階段。因此，經濟來源變得更加穩定，也累積了一定的資金。
如果在30歲前就開始接觸投資理財，到這個階段應該也累積不少相關知識。對於投資策略也有一定的方向，知道自己的個性適合做哪種投資。
在經濟來源及風險承受度相對提升的情況下，在進行資產配置時，放在股票中的資金比例維持在65%至75%，債券比例則是25%至35%。
中年期（45~60歲）
步入45歲至60歲，大多數人不管是專業、智慧及財務狀況都有著明顯的提升。在職場上已經奮鬥 20幾年，收入相對更加穩定，但經濟負擔仍然不小。有小孩的，多數正處在需要用錢的求學階段。
同時，這個階段開始也應該思考退休規劃。因此，在投資方面不再適合像年輕時殺進殺出，風險承受度稍稍下降，追求的是更加穩健的投資報酬率。
因此在資產配置方面，高風險的股票比重降低，股票與債券的配置比重可以各半（各50％）。
高年期（60歲以上）
進入退休階段後，是時候享受過去人生所累積的成果。在這個階段的人，應以保本、穩健的資產配置為主。因為隨著年紀越大，風險承受度越低，更是應該好好享受人生的時候。
在收入減少的情況下，建議將較多的資金配置在以配息為主的金融產品上，以領取固定的金流為目標，以降低虧損的風險。
因此隨著年紀越大，股票的比重應更少，以債券商品為重點投資。
資產配置沒有所謂黃金比例
資產配置最主要的目的，是透過分散投資，取得低波動性的長期投資回報。
當然，各年齡層在股票和固定收益配置的投資者，沒有所謂「最好的黃金比例」。這是因為每個人的資產、環境需求及生活條件不同。同時，對於投資理財的知識程度也不相同，自然有差異性。
因此，每個人都應該根據自身現況及條件，做出最適合自己的資產配置。如果你對資產配置毫無頭緒，那麼文中的建議，可以讓你做個參考。最重要的一點還是確實的執行，並有紀律的堅持下去。
如果你想要了解 Spark 是如何做好他的資產配置，你可以觀看以下影片：
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